證監(jiān)會(huì)第十八屆發(fā)審委2020年第85次會(huì)議于昨日召開(kāi)，審核結(jié)果顯示，寧波市天普橡膠科技股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“天普股份”)首發(fā)獲通過(guò)。這是今年過(guò)會(huì)的第72家企業(yè)(未含科創(chuàng)板)。

截至目前，今年科創(chuàng)板已過(guò)會(huì)52家企業(yè)。

天普股份本次發(fā)行的保薦機(jī)構(gòu)是財(cái)通證券，保薦代表人為姜秀華、朱欣靈。這是財(cái)通證券今年保薦成功的第2單IPO項(xiàng)目。1月3日，財(cái)通證券保薦的寧波金田銅業(yè)(集團(tuán))股份有限公司過(guò)會(huì)。

天普股份主要從事汽車用高分子材料流體管路系統(tǒng)和密封系統(tǒng)零件及總成的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，為汽車整車廠商及其一級(jí)供應(yīng)商提供橡膠軟管及總成產(chǎn)品。天普股份主營(yíng)產(chǎn)品為汽車用高分子材料流體管路系統(tǒng)及密封系統(tǒng)零件及總成。

截至招股說(shuō)明書(shū)簽署日，天普控股持有天普股份74.94%的股權(quán)，為天普股份的控股股東。尤建義、王國(guó)紅夫婦合計(jì)持有天普股份99.63%的股份，系天普股份實(shí)際控制人。其中，尤建義直接持有天普股份10.74%的股份，王國(guó)紅直接持有天普股份1.19%的股份，尤建義、王國(guó)紅夫婦通過(guò)天普控股間接持有天普股份74.94%的股份、通過(guò)天昕貿(mào)易間接持有天普股份8.59%的股份、通過(guò)普恩投資間接持有天普股份4.17%的股份。

尤建義現(xiàn)任天普股份董事長(zhǎng)、總經(jīng)理。王國(guó)紅現(xiàn)任天普股份董事，王國(guó)紅為中國(guó)國(guó)籍，擁有加拿大永久居留權(quán)。

天普股份擬在上交所主板公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)3352萬(wàn)股，占本次發(fā)行后公司總股本的比例不低于25%。擬募集資金7.24億元，其中4.69億元用于“中高壓軟管生產(chǎn)基地建設(shè)項(xiàng)目”、2.56億元用于“汽車輕量化管件創(chuàng)新能力建設(shè)項(xiàng)目及總成生產(chǎn)線建設(shè)項(xiàng)目”。

發(fā)審委會(huì)議提出詢問(wèn)的主要問(wèn)題

1、報(bào)告期發(fā)行人營(yíng)業(yè)收入存在波動(dòng)，凈利潤(rùn)逐年下滑。請(qǐng)發(fā)行人代表：(1)說(shuō)明2018年?duì)I業(yè)收入、扣非歸母凈利潤(rùn)同比上升，2019年及預(yù)計(jì)2020年上半年?duì)I業(yè)收入、扣非歸母凈利潤(rùn)同比大幅下降的原因及合理性，是否與同行業(yè)可比公司業(yè)績(jī)波動(dòng)一致;(2)說(shuō)明疫情對(duì)發(fā)行人客戶、訂單、產(chǎn)品單價(jià)、銷量及主要財(cái)務(wù)指標(biāo)的影響，相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)是否充分披露;(3)結(jié)合新能源商用汽車的發(fā)展及對(duì)傳統(tǒng)汽車市場(chǎng)帶來(lái)的影響，說(shuō)明汽車行業(yè)下滑趨勢(shì)是否會(huì)持續(xù)，發(fā)行人產(chǎn)品是否存在被替代風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)是否會(huì)造成重大不利影響，發(fā)行人應(yīng)對(duì)措施及其有效性。請(qǐng)保薦代表人說(shuō)明核查依據(jù)、過(guò)程，并發(fā)表明確核查意見(jiàn)。

2、報(bào)告期發(fā)行人國(guó)外市場(chǎng)的毛利率明顯高于國(guó)內(nèi)市場(chǎng)，國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)毛利率明顯高于國(guó)內(nèi)同行業(yè)上市公司。請(qǐng)發(fā)行人代表說(shuō)明：(1)發(fā)行人毛利率長(zhǎng)期高于同行業(yè)可比公司的原因及其合理性、可持續(xù)性，境內(nèi)外市場(chǎng)未受到同行業(yè)可比公司競(jìng)爭(zhēng)沖擊的原因;(2)同行業(yè)上市公司收入規(guī)模普遍大于發(fā)行人，結(jié)合生產(chǎn)成本和研發(fā)成本說(shuō)明規(guī)模效應(yīng)對(duì)毛利率的影響，發(fā)行人認(rèn)為“公司決策權(quán)相對(duì)集中，資產(chǎn)調(diào)配效率較高，成本管控更加到位”的依據(jù)是否充分;(3)報(bào)告期營(yíng)業(yè)收入持續(xù)下降的情況下產(chǎn)品單價(jià)持續(xù)上升的合理性，實(shí)現(xiàn)預(yù)定利潤(rùn)率水平的可行性，成本加成比例的確定依據(jù)及與實(shí)際執(zhí)行情況的一致性;(4)發(fā)行人銷售費(fèi)用明顯低于可比公司的原因和合理性，報(bào)告期內(nèi)運(yùn)雜費(fèi)逐年下降且降幅遠(yuǎn)大于收入降幅的原因，2019年在銷量、存貨下降背景下倉(cāng)儲(chǔ)物流費(fèi)大幅上升的原因。請(qǐng)保薦代表人說(shuō)明核查依據(jù)、過(guò)程，并發(fā)表明確核查意見(jiàn)。

3、發(fā)行人主要原材料系大宗商品，報(bào)告期內(nèi)各類橡膠采購(gòu)單價(jià)逐步上升，發(fā)行人單位材料成本遠(yuǎn)低于同行業(yè)可比公司。請(qǐng)發(fā)行人代表：(1)結(jié)合橡膠2017至2019市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)，說(shuō)明報(bào)告期內(nèi)橡膠采購(gòu)單價(jià)逐步上升的合理性，對(duì)比不同供應(yīng)商實(shí)際采購(gòu)價(jià)格是否存在重大差異，向供應(yīng)商購(gòu)買(mǎi)材料價(jià)格是否與市場(chǎng)價(jià)格可比;(2)說(shuō)明單位材料成本與鵬翎股份差異較大的原因及合理性;(3)說(shuō)明發(fā)行人產(chǎn)品單位成本相比可比公司明顯較低的具體原因和合理性，發(fā)行人采購(gòu)原料是否存在明顯低于同期市場(chǎng)價(jià)格的情況，發(fā)行人與主要原料供應(yīng)商是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系或其他利益安排;(4)說(shuō)明與東海天普等關(guān)聯(lián)方之間既有采購(gòu)又有銷售的原因及必要性，是否存在關(guān)聯(lián)方為發(fā)行人承擔(dān)費(fèi)用、分?jǐn)偝杀镜那樾?。?qǐng)保薦代表人說(shuō)明核查依據(jù)、過(guò)程，并發(fā)表明確核查意見(jiàn)。

今年IPO過(guò)會(huì)企業(yè)一覽：

今年IPO被否企業(yè)一覽：

暫緩表決企業(yè)一覽：