前次可轉(zhuǎn)債發(fā)行僅四個(gè)月，江豐電子(300666.SZ)再次計(jì)劃融資擴(kuò)產(chǎn)。

根據(jù)定增預(yù)案，江豐電子擬向包括控股股東姚力軍在內(nèi)的不超過(guò)35名發(fā)行對(duì)象，非公開發(fā)行股份不超過(guò)16.5億元，投入到超大規(guī)模集成電路用超高純金屬濺射靶材產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目等四大項(xiàng)目。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，這是江豐電子自2017年上市后第二次進(jìn)行再融資，且今年8月份公司剛剛完成5.165億元規(guī)模的可轉(zhuǎn)債發(fā)行。包括IPO、可轉(zhuǎn)債及本次發(fā)行在內(nèi)，江豐電子將合計(jì)募資24.2億元。

作為國(guó)內(nèi)濺射靶材龍頭，受益于國(guó)內(nèi)半導(dǎo)體行業(yè)快速發(fā)展，江豐電子半導(dǎo)體靶材銷量快速拉升，成為公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的主要助推力。

2020年和2021年前三季度，江豐電子分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入11.67億元、11.23億元，同比增長(zhǎng)41.41%、32.93%;扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)6064.96萬(wàn)元、6882.7萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)79.63%、15.94%。

與前兩次募投項(xiàng)目不同的是，此次定增募資，主要為解決江豐電子在半導(dǎo)體靶材的產(chǎn)能瓶頸，擴(kuò)大半導(dǎo)體靶材的生產(chǎn)規(guī)模。

實(shí)控人擬認(rèn)購(gòu)不低于5000萬(wàn)元

據(jù)了解，濺射靶材是半導(dǎo)體、液晶顯示、太陽(yáng)能光伏等各應(yīng)用行業(yè)的上游材料。高純金屬濺射靶材行業(yè)作為電子材料的子行業(yè)，屬于國(guó)家重點(diǎn)鼓勵(lì)、扶持的戰(zhàn)略性新興行業(yè)。

受益于國(guó)內(nèi)集成電路產(chǎn)業(yè)加速發(fā)展趨勢(shì)、半導(dǎo)體領(lǐng)域國(guó)內(nèi)濺射靶材供應(yīng)商技術(shù)的突破和成熟、國(guó)產(chǎn)化的成本優(yōu)勢(shì)等，未來(lái)半導(dǎo)體濺射靶材領(lǐng)域存在較大的國(guó)產(chǎn)替代空間，有望逐步降低對(duì)進(jìn)口靶材的依賴。

江豐電子則是國(guó)內(nèi)濺射靶材行業(yè)的龍頭企業(yè)，主營(yíng)各種高純?yōu)R射靶材，產(chǎn)品主要應(yīng)用于半導(dǎo)體(主要為超大規(guī)模集成電路領(lǐng)域)、平板顯示器及太陽(yáng)能電池等領(lǐng)域。

在集成電路產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展和半導(dǎo)體靶材國(guó)產(chǎn)替代的良好機(jī)遇下，江豐電子也將借助資本市場(chǎng)的力量進(jìn)一步擴(kuò)張。

12月17日晚間，江豐電子披露定增預(yù)案，公司擬向包括控股股東姚力軍在內(nèi)的不超過(guò)35名發(fā)行對(duì)象，非公開發(fā)行股份不超過(guò)16.5億元，投入到超大規(guī)模集成電路用超高純金屬濺射靶材產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目等四大項(xiàng)目。

其中，姚力軍擬以不低于5000萬(wàn)元、不超過(guò)1億元參與認(rèn)購(gòu)。目前，姚力軍直接持有江豐電子24.67%股份，并通過(guò)一致行動(dòng)人間接控制公司6.46%股份。按照本次發(fā)行股數(shù)上限、姚力軍認(rèn)購(gòu)金額下限測(cè)算，江豐電子預(yù)計(jì)本次發(fā)行完成后，姚力軍直接及間接控制公司股份比例不低于24.65%，依舊為上市公司控股股東、實(shí)控人。

長(zhǎng)江商報(bào)記者注意到，這是江豐電子自2017年登陸創(chuàng)業(yè)板后，第二次進(jìn)行再融資，且距離上一次募集資金僅過(guò)去四個(gè)月。

2017年6月，江豐電子首次公開發(fā)行新股5469萬(wàn)股并在創(chuàng)業(yè)板上市，募集資金總額2.54億元。今年8月，江豐電子向不特定對(duì)象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券516.5萬(wàn)張，募集資金5.165億元。

若本次頂額發(fā)行完成，江豐電子上市以來(lái)累計(jì)募集資金總額將達(dá)到24.2億元。

不過(guò)，與前兩次募資有所不同，江豐電子本次定增募資主要投向超大規(guī)模集成電路用超高純金屬濺射靶材產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目，而前兩次募資主要投向平板顯示器用鉬濺射靶材坯料產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目等。

截至今年9月末，江豐電子IPO募集資金基本使用完畢，募投項(xiàng)目也均達(dá)到可使用狀態(tài)，而可轉(zhuǎn)債募投項(xiàng)目尚處于投資初期。

多款半導(dǎo)體靶材產(chǎn)品獲大客戶批量訂單

大手筆募集資金投入到半導(dǎo)體靶材產(chǎn)能擴(kuò)張，這一業(yè)務(wù)目前已成為江豐電子的核心業(yè)務(wù)。

去年下半年以來(lái)，隨著經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇的步伐逐漸加快，集成電路行業(yè)景氣度及市場(chǎng)需求有所提升，處于上游行業(yè)的江豐電子受益于此盈利能力快速提升。

2020年，江豐電子實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入11.67億元，同比增長(zhǎng)41.41%;凈利潤(rùn)1.47億元，同比增長(zhǎng)129.28%;扣非后凈利潤(rùn)6064.96萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)79.63%，扣非凈利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)止跌回升。

而在2017年至2019年，江豐電子分別實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入5.5億元、6.5億元、8.25億元，凈利潤(rùn)6403.46萬(wàn)元、5880.86萬(wàn)元、6418.6萬(wàn)元，基本處于增收不增利的狀態(tài)。

延續(xù)去年高速增長(zhǎng)的趨勢(shì)，今年前三季度，江豐電子實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入11.23億元，同比增長(zhǎng)32.93%;扣非后凈利潤(rùn)6882.7萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)15.94%。

江豐電子此前在半年報(bào)中介紹，公司已經(jīng)通過(guò)國(guó)內(nèi)多家新設(shè)集成電路制造工廠的驗(yàn)證，尤其是在國(guó)際著名IDM存儲(chǔ)芯片頭部大廠首次實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)交付。

公司經(jīng)過(guò)10余年艱苦研發(fā)，成功開發(fā)出的HCM銅靶材已得到國(guó)際一流芯片代工制造大廠的批量訂單。公司開發(fā)的LCD用6代及8.5代線用鉬靶材和8.5代銅旋轉(zhuǎn)靶材已經(jīng)通過(guò)多家客戶評(píng)價(jià)，順利進(jìn)入批量應(yīng)用。公司產(chǎn)品已經(jīng)進(jìn)入先端的5nm技術(shù)節(jié)點(diǎn)，在半導(dǎo)體靶材領(lǐng)域繼續(xù)保持領(lǐng)軍地位。

江豐電子表示，近年來(lái)，公司半導(dǎo)體靶材在營(yíng)業(yè)收入中占比最高，且銷售額快速增加，下游需求旺盛，但公司主要半導(dǎo)體靶材產(chǎn)品的產(chǎn)能利用率處于高位，擬通過(guò)實(shí)施本次募投項(xiàng)目擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模，及時(shí)把握集成電路產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展和半導(dǎo)體靶材國(guó)產(chǎn)替代的良好機(jī)遇。

按照規(guī)劃，江豐電子將分別使用7.82億元、3.17億元，在寧波、浙江海寧兩地建設(shè)年產(chǎn)5.2萬(wàn)個(gè)超大規(guī)模集成電路用超高純金屬濺射靶材產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目和年產(chǎn)1.8萬(wàn)個(gè)超大規(guī)模集成電路用超高純金屬濺射靶材產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目。(長(zhǎng)江商報(bào)記者 徐佳)